\nLondra, giugno 2009. Viviamo tutti pi\u00f9 a lungo, questo \u00e9 risaputo. Ci\u00f2 che ancora ignoriamo, sono le implicazioni dell\u2019aumento delle aspettative di vita. <\/p>\n
Secondo un nuovo modello sviluppato dalla Cass Business School per prevedere i tassi di mortalit\u00e0, i cittadini maschi del Regno Unito potrebbero vivere fino a 12 anni in pi\u00f9 rispetto alle previsioni attuali. Questo, congiuntamente al fatto che la generazione del baby-boom del periodo post-bellico sta arrivando all\u2019et\u00e0 pensionabile, implica che i gestori di fondi pensione e di regimi previdenziali integrativi avranno bisogno di una copertura finanziaria extra per rispettare i contratti stipulati con i clienti. Occorrono delle soluzioni immediate.<\/p>\n
Il modello ideato dal Prof. David Blake, direttore del Pensions Institute della Cass Business School, insieme ai colleghi Andrew Cairns (della Heriot-Watt University) e Kevin Dowd (della Nottingham University Business School), si basa sull\u2019analisi dei dati della mortalit\u00e0 maschile oltre i 65 anni, da cui emerge che la durata della vita sta aumentando molto pi\u00f9 rapidamente di quanto precedentemente previsto.<\/p>\n
\u201cSapevamo gi\u00e0 che la gente vive pi\u00f9 a lungo, ma questo modello dimostra che la longevit\u00e0 aumenta molto pi\u00f9 rapidamente di quanto previsto, con evidenti implicazioni sulle aspettative di vita futura. Tutto ci\u00f2 costituisce un\u2019enorme sfida per i servizi di assistenza medico-sanitaria e, a lungo termine, amplificher\u00e0 i problemi cui il governo e il settore pensionistico dovranno far fronte\u201d avverte Blake. Ecco perch\u00e9 il Pensions Institute della Cass Business School esorta i governi dei paesi i cui sistemi di fondi pensionistici e di previdenza integrativa sono gi\u00e0 arrivati a maturit\u00e0, ad emettere \u201clongevity bond\u201d per aiutare il settore privato a gestire l\u2019urgenza del rischio longevit\u00e0.<\/p>\n
\u201cIl Regno Unito ha alle spalle 150 anni di regimi pensionistici a capitalizzazione privata, ed \u00e8 il primo paese europeo che ha dovuto affrontare il rischio longevit\u00e0 dei piani pensionistici privati. Il governo inglese ha coperto il rischio longevit\u00e0 mediante l\u2019emissione dei \u201clongevity swaps\u201d, ma il mercato non decoller\u00e0 realmente fintanto che non ci sar\u00e0 un prezzo affidabile per il rischio longevit\u00e0\u201d spiega il Prof. Blake. Affinch\u00e9 ci\u00f2 accada, anche gli altri governi europei dovrebbero emettere dei longevity bond per fissare un prezzo di mercato a questo rischio.<\/p>\n
\u201cNon manca molto al momento in cui anche i regimi pensionistici a capitalizzazione privata degli altri paesi europei si avvicineranno alla maturit\u00e0, dovendo affrontare lo stesso problema che il Regno Unito sta fronteggiando da decenni\u201d, prosegue Blake \u201ci paesi del Nord Europa \u2013 Olanda, Irlanda, Svezia, Norvegia, Danimarca e Svizzera \u2013 saranno i prossimi a vedere giungere a maturit\u00e0 i loro regimi pensionistici e a sperimentare le ripercussioni del rischio longevit\u00e0. Per contro, possono imparare dal Regno Unito ed evitare che crisi analoghe\u201d.<\/p>\n
Anche la Germania \u00e8 a rischio, a causa del sistema interno di fondi di previdenza integrativi. Le societ\u00e0 tedesche stipulano assicurazioni per proteggere il debito previdenziale, ma il costo di queste assicurazioni aumenter\u00e0 inevitabilmente fino a coincidere con il rischio longevit\u00e0. <\/p>\n
Il resto dei paesi Europei, Italia e Francia comprese, non ha regimi pensionistici aziendali a capitalizzazione \u201ca benefici definiti\u201d e solo di recente hanno creato dei fondi pensionistici \u201ca contribuzione definita\u201d. Ci\u00f2 significa che anche noi, purtroppo, ci trovereremo inevitabilmente ad affrontare il medesimo problema d\u2019invecchiamento della popolazione e a dover fronteggiare il bisogno di trovare strumenti per fornire una copertura idonea al rischio longevit\u00e0. <\/p>\n
Contatto stampa: Luisa Maschio presso l\u2019Agenzia Noir sur Blanc<\/p>\n
lmaschio@noirsurblanc.com , Tel: +33 1 41 43 73 20<\/p>\n
A proposito di\u2026 Cass Business School, City University, offre programmi di formazione, consulenza e ricerca innovativi, qualificati e sempre all\u2019avanguardia. Situata nel cuore di uno dei maggiori distretti finanziari al mondo, Cass si trova in una posizione privilegiata per divenire il fulcro intellettuale della City di Londra. I programmi MBA, i Master specialistici e i corsi universitari godono di ottima reputazione grazie all\u2019eccellenza accademica. Il Programma Executive MBA \u00e8 classificato al 15\u00b0 posto nel ranking del Financial Times. Nell\u2019attivit\u00e0 di ricerca, di rilevanza internazionale, sono impegnati pi\u00f9 di 100 dottorandi. Cass pu\u00f2 contare sul pi\u00f9 nutrito corpo docente per finanza, assicurazioni e scienze attuariali in Europa. Al secondo posto per la ricerca finanziaria in Europa, al quarto nel mondo secondo il Financial Management Magazine (Stati Uniti esclusi), la ricerca nei settori rischi e assicurazioni \u00e8 stata classificata al secondo posto al mondo dal Journal of Risk and Insurance. Cass \u00e8 il luogo dove confluiscono le idee di studenti, docenti, professionisti, business leaders e protagonisti della politica per genere nuove prospettive. www.cass.city.ac.uk<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"
Una recente ricerca della Cass Business School (Londra) sollecita i governi ad aiutare gli assicuratori ad assicurare se stessi<\/p>\n","protected":false},"author":2,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_monsterinsights_skip_tracking":false,"_monsterinsights_sitenote_active":false,"_monsterinsights_sitenote_note":"","_monsterinsights_sitenote_category":0,"footnotes":""},"categories":[7635],"tags":[],"class_list":["post-5958","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-attualita"],"acf":[],"yoast_head":"\n